В ВТБ считают, что долг «Самолёта» реструктурируют без обмена на акции
Пьянов: ВТБ будет ориентироваться на позицию Сбербанка как главного кредитора застройщика
Первый зампред ВТБ Дмитрий Пьянов считает, что долг «Самолёта» будут реструктурировать, а не менять на акции. По его словам, случай девелопера может стать первым крупным применением нового механизма санации.
По мнению Пьянова, оздоровление группы сведётся к поиску «комфортных сроков» и периодов реструктуризации действующих обязательств. Обмен долга на акции маловероятен: с 1 апреля 2027 года начнёт действовать норма, которая штрафует банки за такие вложения.
ВТБ — второй по величине кредитор «Самолёта», и в действиях по отношению к застройщику он будет ориентироваться на позицию главного кредитора, Сбербанка. Резервов под задолженность девелопера в самом ВТБ, подчеркнул Пьянов, достаточно.
Пьянов напомнил, что закон №127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» позволяет заключить договор о финансовом оздоровлении сразу со всеми кредиторами. Поэтому, полагает он, к группе применят статью 31.1 этого закона, а «Самолёт» станет первым крупным, а возможно, и первым вообще случаем такого комплексного соглашения о санации.
Поправки в закон Госдума приняла 8 июля, Совет Федерации одобрил 17 июля. Они вводят добанкротную санацию: если соглашение поддержали больше 50% кредиторов и аудитор оценил его положительно, документ утверждает арбитражный суд. Пока оно действует, заявления о банкротстве подавать нельзя. В силу поправки должны вступить 1 июля 2027 года, однако обсуждается перенос сроков.
На 1 января 2026 года кредиты ВТБ «Самолёту» составляли 85,9 млрд рублей, около 10% всего долга девелопера. У Сбербанка на 1 июля 2026 года было выдано 303,2 млрд рублей, или 31% задолженности.
Финансовые результаты компании ухудшились: выручка «Самолёта» в первом полугодии сократилась на 31%, до 117,4 млрд рублей, а чистый убыток составил 22,3 млрд рублей.
Ранее ВТБ закрыл сделку по продаже агрохолдинга «Лабинский» структурам «Просторов» — по словам собеседника, примерно за 50 млрд рублей.
Между прочим. Финансовое оздоровление как процедура банкротства вводится на срок не более двух лет. Одновременно с определением о его введении арбитражный суд утверждает административного управляющего. В этот период не допускается выплата дивидендов по ценным бумагам, а начисление штрафов и пеней по договорам приостанавливается.